广东安达智能装备股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发行人民币普通股（A股）（以下简称“本次发行”）并在科创板上市的申请已经上海证券交易所（以下简称“上交所”）科创板股票上市委员会委员审议通过，并已经中国证券监督管理委员会同意注册（证监许可〔2022〕400号）。
中国国际金融股份有限公司（以下简称“中金公司”或“保荐机构（主承销商）”）担任本次发行的保荐机构（主承销商）,发行价格确定为人民币60.55元/股。
招股书提示特别风险如下：
（一）对苹果产业链依赖的风险
2018 年度、2019 年度、2020 年度和 2021 年上半年，苹果公司直接采购和苹果公 司指定 EMS 厂商采购的金额占发行人主营业务收入的比例分别为 69.38%、51.44%、 60.65%和 60.46%，均在 50%以上。因此，发行人存在对苹果产业链依赖的情形，苹果 公司及其 EMS 厂商对智能制造装备的采购需求还将继续对公司经营业绩产生重大影响。
1、苹果产业链智能制造装备采购需求波动的风险
苹果公司和苹果产业链厂商对智能制造装备的采购需求受到技术创新和产品创新 的推动，进而导致其某一类型设备的采购规模在不同期间可能存在较大的波动。公司苹 果产业链业务规模与苹果公司创新需求、新产品的创新功能开发情况高度相关。2019 年，受苹果手机市场需求低迷，叠加该代产品工艺变更幅度有限，苹果公司手机产能扩 张低迷，公司产品应用领域涉及的苹果产业链智能制造装备更新换代需求下降等因素影 响，公司来自苹果公司的订单下降较多并导致 2019 年收入下滑。如果苹果公司业绩出现波动、创新能力下降，或苹果公司采购策略发生调整，使得苹果公司及 EMS 厂商大 幅缩减智能制造装备采购需求，则公司苹果产业链收入可能会持续下滑，公司的经营业 绩将受到重大不利影响。
2、公司在苹果产业链的市场份额下降甚至终止合作的风险
（1）技术和产品未能匹配下游技术和产品更新换代需求的风险
为不断吸引下游消费者，苹果公司一直保持着每年推出新产品的频率。若公司研发 广东安达智能装备股份有限公司 招股说明书 1-1-4 能力无法满足苹果公司及其 EMS 厂商的产品更新需求，则短期内公司将面临订单流失， 营收下降的风险；若公司中长期无法及时跟踪苹果产业链技术路线的迭代路径或估计失 误，公司则可能面临连续几年无法满足苹果公司产品的生产需求，不能通过苹果公司认证甚至产品被淘汰的风险。
（2）苹果产业链内部的市场竞争风险
智能制造装备行业是一个快速发展变化的行业，现有竞争者和潜在竞争者数量较 多，若公司未来不能保持技术的先进性或者未能准确预测市场动态，或苹果公司及其 EMS 厂商引入新的设备供应商，公司存在被其他同类供应商替代以及市场份额下降的 风险。
（3）与苹果公司终止合作的风险
针对供应商，苹果公司出台了《Apple 供应商行为准则》，对供应商的合规经营、 社会责任等方面提出了诸多要求和规范。日常管理中，苹果公司持续进行供应商评估工 作，包括但不限于：对正在执行的苹果供应链项目进行不定期现场检查、要求供应商就 特定事项进行自查、要求供应商提供财务资料等信息、对公司产品的实际使用情况进行评估等。若公司出现违反《Apple 供应商行为准则》要求的行为，或违反苹果公司对具 体项目开发及制造的保密要求，或出现其他违法、违规经营行为的，则可能影响公司与苹果公司及其 EMS 厂商的合作，极端情况下可能面临终止合作的风险。
（二）下游需求周期性波动导致业绩下滑的风险
智能制造装备历经多年发展，主要技术已趋于成熟，设备的可使用周期已达 3 至 5 年。当新发布产品的部分生产工序涉及的工艺变动幅度不大时，可通过优化原有设备的 核心零部件、运动算法等方式满足变动幅度不大的新工艺需求、从而满足客户部分新增的产能需求。因此目前推动下游客户设备采购需求增长的主要因素为：新产品旺盛的市 场需求带来的产能扩张，以及新产品较大幅度的工艺变化带来的对设备更新换代的需求。 如客户前一年向发行人采购设备的金额较大，但次年新产品市场需求低迷导致新增 产能需求较小、或新产品工艺变动幅度较小导致需升级换代的设备有限等情形发生，均 将导致客户次年的设备采购需求下降、使得发行人销售金额下降，并因此面临业绩下滑的风险。
（三）募集资金投资项目实施地的风险
公司募投项目所需土地位于广东省东莞市寮步镇向西东区 17 号后侧，土地面积约 为 40 亩。截至本招股说明书签署日，公司尚未取得募投项目用地的国有土地使用权。 2020 年 12 月 23 日，东莞市寮步镇党镇综合办公室出具《关于安达二期项目的批复》（寮党镇办复[2020]123 号）原则同意本次发行上市募投项目选址东莞市寮步镇向 西村，用地规模为 40 亩，指令寮步镇相关部门制定土地出让方案并按程序上报审批。 根据东莞市自然资源局寮步分局于 2021 年 8 月 9 日出具的证明，本次发行上市募投项 目选址地块土地规划为建设用地，土地用途为工业用地，未来将以出让方式进行出让， 目前正在推进土地出让前期手续的准备工作。 如有关项目土地招拍挂程序不如预期，或公司无法按计划获得相关地块，将导致募投项目无法按计划顺利实施。
